2020年3月1日正式實(shí)施的新《證券法》大幅提高信息披露違法行為處罰金額，A股市場(chǎng)出現(xiàn)首例適用新《證券法》予以1500萬(wàn)元罰款的情形，60萬(wàn)元頂格罰款成為歷史。
2021年3月13日，廣東榕泰收到廣東證監(jiān)局下發(fā)的《行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書》。根據(jù)調(diào)查結(jié)果，上市公司存在未在規(guī)定期限內(nèi)披露2019年年報(bào)，2018年和2019年年報(bào)未按規(guī)定披露關(guān)聯(lián)關(guān)系、日常經(jīng)營(yíng)性關(guān)聯(lián)交易，2018年和2019年分別虛增利潤(rùn)1224.69萬(wàn)元和4302.22萬(wàn)元等違法違規(guī)情形。廣東證監(jiān)局根據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會(huì)危害程度，依據(jù)《證券法》第197條的規(guī)定的信息披露違法違規(guī)情形，對(duì)上市公司廣東榕泰處以300萬(wàn)元罰款，對(duì)其實(shí)際控制人楊寶生處以330萬(wàn)元罰款，對(duì)財(cái)務(wù)總監(jiān)鄭創(chuàng)佳處以160萬(wàn)元罰款，對(duì)其他13名責(zé)任人分別處以20萬(wàn)至80萬(wàn)不等的罰款，合計(jì)罰款金額為1500萬(wàn)元。
廣東榕泰違法案，在資本市場(chǎng)中并非什么典型。比如從財(cái)務(wù)造假的角度看，有上市公司連續(xù)多年實(shí)施造假行為，且金額動(dòng)輒數(shù)億元，甚至虛增利潤(rùn)超百億的上市公司亦大有人在。但是，從此前的處罰看，囿于制度建設(shè)本身的短板，對(duì)于上市公司的頂格處罰不過(guò)60萬(wàn)元，對(duì)于責(zé)任人員的頂格處罰亦如此。而區(qū)區(qū)60萬(wàn)元的處罰，相對(duì)于上市公司通過(guò)財(cái)務(wù)造假或信披違規(guī)竊取的利益，顯然又是“小巫見大巫”，根本不值一提。
違規(guī)成本低，既是上市公司信披違規(guī)呈多發(fā)態(tài)勢(shì)的根本，也是上市公司信披監(jiān)管成為“老大難”的根源。也正因?yàn)槿绱�，多年�?lái)市場(chǎng)一直在呼吁大幅提高違規(guī)成本，新版證券法則順應(yīng)了這一要求。
證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿表示，“做好定期報(bào)告編制、審議和披露工作，是上市公司董監(jiān)高的法定義務(wù)，對(duì)年度報(bào)告行使異議權(quán)，必須遵守誠(chéng)實(shí)守信、勤勉盡責(zé)的基本準(zhǔn)則，決不允許鉆空子、濫用權(quán)力，逃避法律責(zé)任。”“這次證券法修訂大幅強(qiáng)化了財(cái)務(wù)造假等嚴(yán)重違法違規(guī)行為的法律責(zé)任，證監(jiān)會(huì)將用好用足新證券法賦予的監(jiān)管職權(quán)，加大懲處力度，強(qiáng)化監(jiān)管震懾。”
楊曉春
